每經(jīng)AI快訊，近期，光大保德信基金、平安基金、富國基金、國泰基金等多家公募機(jī)構(gòu)舉行了策略會(huì)，多位基金經(jīng)理圍繞科技、高端制造等投資者關(guān)切的熱門賽道展開討論，展望下半年市場的投資機(jī)遇。業(yè)內(nèi)人士表示，當(dāng)前A股正從“估值驅(qū)動(dòng)”向“盈利換估值”階段切換，權(quán)益資產(chǎn)配置價(jià)值突出，結(jié)構(gòu)重于總量。在宏觀層面，全球經(jīng)濟(jì)正經(jīng)歷從地產(chǎn)基建向AI投資與裝備制造的范式切換，中國的中游制造領(lǐng)域或迎來“戰(zhàn)略躍升期”，有望成為未來一到三年的核心景氣主線；在微觀層面，AI產(chǎn)業(yè)從“獎(jiǎng)勵(lì)資本開支”轉(zhuǎn)向“驗(yàn)證真實(shí)回報(bào)”，產(chǎn)能成為選股的首要標(biāo)準(zhǔn)，光通信、半導(dǎo)體設(shè)備材料等方向確定性強(qiáng)。 （中證報(bào)）